오뚜기(007310) [종목분석]

1. 오뚜기(007310)

오늘 분석할 종목은 [오뚜기]입니다. 갓뚜기라는 별명으로도 많이 알려진 회사로 음식료 업종 섹터로 분류되는 식품 전문 업체입니다. 아직 덜 오른 섹터를 찾다 보니 음식료 업종을 발견했고 그중에 성장성이나 회사 재무나 차트 등을 돌려본 결과 [오뚜기]가 눈에 띄어 공부해 보려고 합니다. 간편 가공식과 카레, 참기름의 시장점유율 1위 업체이며 코로나19, 1인 가구 증가에 따른 수혜주로도 볼 수 있을듯 합니다. 시총은 2조 1,334억이며 20년 추정 PBR 14.57, PBR은 1.47입니다.

 

 

 

 

 

 

2. 회사

매출액과 영업이익이 성장하고 있으며 부채비율 유보율 모두 양호한 회사입니다. 요즘 빵빵 터지는 성장주는 아니지만 필수 소비재 회사이면서 기존의 충성고객도 있고 앞으로의 식사 트렌드로 봤을 때 미래를 함께해도 좋을 회사라는 생각입니다. 앞서 말했듯이 코로나와 1인 가구 증가로 인한 수혜주, 그리고 원재료의 수입 비중이 높아 환율 하락 시 수혜주로도 분류가 가능합니다. 또한 요즘 곡물 가격 흐름이 심상치 않은데 이로 인한 상품 가격 인상은 오뚜기에게 호재로 작용될 수 있습니다. 대주주 지분 빵빵하고 배당률도 점차 높여가는 기업으로 현재 주가로 봤을 때 투자 가능 가격으로 봅니다.

 

 

 

 

 

 

3. 차트

역시나 장기투자들 속 터지는 차트네요. 긴 하락세에서 코로나 19 때 하락 정점을 찍고 계속된 하락 추세에 있었는데 최근 그 하락 추세를 깨면서 여러 지표에서 매수신호가 들어오네요. 5월 8월에 의미 있는 거래량이 터져 주었고 장기 이평선들을 아래로 깔고 있는 모습입니다. 57000원 부근 매수해서 단기 수익을 노려도 좋고 중장기로 큰 수익을 보고 가져가 보아도 좋을 것 같다는 의견입니다. 손절은 아예 저점을 벗어나는 막장 상황만 아니면 손절 없이 모아 볼만 합니다.

 

 

 

 

 

 

4. 결론

3분기 매출액과 영업이익이 모두 컨센서스를 상회하는 성적이고 비용관리 흐름도 좋습니다. 아직 덜 오른 섹터의 여러 재료들을 가지고 있는 탄탄한 기업입니다. 현재 가격에서 분할로 매수 시에 수익을 줄 것이라고 생각하고 지루할 순 있겠지만 중장기로 함께해도 좋을 회사라는 의견입니다. 이베스트 증권 심지현 애널리스트는 B2B, B2C 채널의 동반 성장, 개선될 현금흐름, 앞으로 진행될 해외시장 확대 조짐을 근거로 투자의견 BUY, 목표주가 710,000원을 유지했습니다. 관련 리포트 첨부하면서 마칩니다.